高净值人群如何通过投资来赚钱的？全球资产配置数据全解析

说到全球资产配置，大家脑海里可能会浮现出一系列的问题——

解决这些问题的前提是，要先了解资产配置到底是什么。

数据来源：国家统计局

根据国家统计局公布的数据显示：我国对外投资的每年平均增速高达41%，也就是说有越来越多的投资人选择进行全球资产配置。

从2003年至今，中国进入了全球资产配置爆发性的一个阶段。随着国人购买力的增强，在教育方面也逐渐有能力让子女去国外念书，在资产配置方面开始考虑全球化投资，降低资产关联性。

*招行—贝恩2018私人财富报告

根据招行的报告可以看出，高净值人群资产配置全球化的主要因素大多都在分散风险和子女教育等方面。

并且截至2018年，已经有近六成的超高净值人群和37%的高净值人群拥有全球资产，且比例正在逐年大幅递增。

从数量上看，胡润研究院《2018 中国高净值人群财富管理白皮书》显示截止到 2017年1月1日，大中华区拥有600万可投资资产的家庭数量达到161万， 拥有千万可投资资产的高净值家庭数量已达到94.8万，拥有亿万可投资资产的超高净值家庭数量达到7.1万。

在中国经济转型背景下，高净值人群的数量正如雨后春笋般飞速增长。

中国高净值家庭的购买能力是最强的，他们的总财富已经达到125万亿，其中可投资资产达到70万亿。

高净值家庭数量

分区域来看，北京拥有600万资产的家庭数量最多，达63.5万 ；广东第二，数量为 62.8万 ；上海首次超越香港，以55万的数量位列第三。

从拥有千万资产的家庭分布来看，广东连续两年成为拥有最多千万资产高净值家庭的地区，比前一年增长2.8 万，增幅11.7% ；北京位列第二，拥有26.3 万的千万资产高净值家庭 ；其次是上海、香港、浙江，数量分别为23万、21.4万、17.6万。

跨境投资包括跨境金融投资、跨境置业投资等。

在国内各项经济政策推行、CRS全球征税启动、人民币贬值通道开启等一系列经济活动大背景下，越来越多的高净值人群开始考虑全球资产配置、优化跨境投资的问题。

选择海外投资的原因，一来可以让资产分散风险、增加投资收益稳定性；二来海外市场投资类别比较丰富，可以让资产配置更为多元化。

高净值人群进行跨境金融投资的主要目的，集中于“分散风险”和“保值、增值”两方面，“为子女境外留学做准备”和“增加资产私密性”紧随其后。

在选择跨境金融投资渠道时，中国高净值人群普遍认为“直接购买境内发行的海外投资基金”是最为有效的方式，占比 68%。

在投资产品的选择上，高净值人群普遍选择多样化的产品进行投资，“外汇存款”、“股票”、 “债券”、“基金”、“保险”均是跨境金融投资中热门的投资产品。

最受欢迎的跨境置业及移民目的地

为了对冲风险，应对国内房地产限购政策，获得稳定可观的投资回报， 越来越多的中国高净值人群开始放眼全球，投资境外房地产。

跨境置业的主要动机在于“投资”和“教育”，占比分别为77% 和 59%，其次是“移民”和“自住”需求的考虑，比例分别为 52% 和 50%。

那么问题来了

为什么要做全球资产配置？

有什么好处？

根据BCG的调查报告显示，高净值人群选择做全球资产配置的动因主要有三个：分散化、规避风险和财富传承。

分散化：是为了实现财富的保值增值，以配置的方式最大化收益风险比，另外还可以适当提高资产的安全性和私密性。

规避风险：主要指资产的隔离，规避各个方面的风险，通过不同地区的配置对冲汇率风险、防范政治经济波动等。

财富传承：通过资产配置来实现财富的长期保值增值，从而满足全球置业、子女教育、身份管理等多样性的需求。

随着生活质量的提高，已经接触并开始进行全球资产配置的高净值人士，大多都是在自己生活的某方面已经全球化了。

吃喝玩乐、衣食住行、子女教育等消费场景逐渐国际化，也带动了高净值人群对全球资产配置的需求。

过去20年里，我国的货币供应量增速为19%，美国仅为7%。

货币超发带来的连锁反应就是货币贬值，通胀加大。人民币在30年间购买力贬值了91%，那么配置多种不同类型的资产则变得尤为重要。

据《2019胡润财富报告》显示，因全球经济增速放缓、贸易局势动荡，家庭财富受宏观经济影响出现缩水，财富越高家庭影响越明显。

大中华区千万资产“高净值家庭”由去年201万减少至158万，为5年来首次减少；亿元资产“超高净值家庭”由去年的13.3万减少至10.5万。